冠军三基金母组合
抗穿越旗舰
CAGR 23.4%
夏普 1.22 · 回撤 -18.9%
微盘+转债+ETF 各1/3
美股长风 Top 10
100% 满仓
CAGR 33.7%
夏普 1.34 · 回撤 -30%
信噪比动量 · 季频再平衡
美股 Max Sharpe
双多头满仓
66%SPY+34%BTC
重验 CAGR 36.4%
SMA-120/200 均线减震
港股天玑 Top 5
5只等权20%
单行业限配 1 只
超额动量+动态双止损
成本 -8% · 回撤 -12%
A股两融极值择时
常态空仓备战
胜率 80% (12/15)
净收益 +221.4%
破 99% 下轨买 2x IM
沪美铜跨市套利
生产旗舰
夏普 3.07
CAGR 28.7% · -3.96%
60min 高频回归+3.5σ熔断
全A五因子 (天璇)
20只持仓
CAGR 15.3%
夏普 1.00 · 回撤 -19.1%
产业资本5因子+行业≤20%
冠军三基金等权母组合 (The Three Champions) 8 年跨周期净值 (2018-2026) | 1978 个交易日代码级真实买方审计
组合配置: 1/3 磐石底仓（可转债两段式双低轮动）+ 1/3 进攻长矛（A股微盘股盈利过滤20只）+ 1/3 宏观卫星（全球核心资产ETF动量轮动）
CAGR 23.40% | 夏普 1.22 | 最大回撤 -18.9%
1/3 磐石底仓 · 可转债双低轮动
转债腿
• 规则: 价格 85~130 元 + 纯债底 ≥80 + 溢价率升序 Top 20 等权
• 审计: CAGR 9.60% ~ 12.60% · 夏普 1.04 · 回撤 -16.7%
• 作用: 典型的非对称收益，在 2018 / 2022 熊市中提供刚性本息安全垫
1/3 进攻长矛 · 微盘盈利过滤20只
股票腿
• 规则: 全A剔ST/上市不满1年/停牌，PE_TTM > 0 最小20只，缓冲带 20/50
• 审计: 严格 ST 整改后净 CAGR 14.7% ~ 24.9% · 夏普 0.82
• 作用: 在结构性行情与流动性宽松周期中充当超级弹性进攻矛
1/3 宏观卫星 · 全球核心资产ETF
ETF腿
• 规则: 纳指 / 黄金 / 创 / 300 / 国债 25日信噪比动量多数票轮动
• 审计: 扣费与官方复权后 CAGR 13.61% ~ 23.95% · 夏普 0.87
• 作用: 与 A 股低相关性 (26%)，捕捉海外科技与硬通货 Beta